IBERSOL | Relatório Integrado de Gestão - 2024

RELATÓRIO INTEGRADO DE GESTÃO 2024 7.2. Risco de taxa de juro O risco principal de taxa de juro do Grupo Ibersol advém da remuneração das aplicações em Depósitos a Prazo. o do do passivo, nomeadamente de empréstimos obtidos de longo prazo. Empréstimos emitidos com taxas variáveis expõem o Grupo ao risco de fluxos de caixa associado à taxa de juro. Empréstimos emitidos com taxas fixas expõem o Grupo ao risco do justo valor associado à taxa de juro. Com o atual nível das taxas de juro, a política do Grupo, em financiamentos de maior maturidade, é a de proceder à fixação das taxas de juro até 50% do montante em dívida. Empréstimos no montante de 9,8 milhões de euros foram contratados com taxa fixa. Desde o final do exercício de 2022, na sequência da operação de venda dos restaurantes da Burger King, o Grupo tem constituído aplicações de tesouraria (depósitos a prazo), que ascendem a 106 milhões de euros em 31 de dezembro de 2024 (144 milhões de euros em 31 de dezembro de 2023). Os referidos depósitos, juntamente com as Obrigações de Tesouro do Estado Angolano, representam os ativos remunerados do Grupo. Sem prejuízo, dado o valor destes ativos e as suas condições remuneratórias, o lucro e os fluxos de caixa da atividade de investimento não são materialmente impactados por alterações da taxa de juro de mercado. Note- se ainda no que diz respeito às Obrigações de Tesouro do Estado Angolano, indexadas ao Dólar Americano, o juro é fixo, Baseado em simulações realizadas a 31 de dezembro de 2024, uma subida de mais 100 pontos base na taxa de juro, mantendo tudo o resto constante, teria um impacto positivo no resultado líquido do período de 973 mil euros (1,170 mil euros, em 2023). Uma redução de 100 pontos base teria um impacto negativo no resultado liquído do período de 975 mil euros. 7.3. Risco de crédito A principal atividade do Grupo Ibersol é realizada com vendas pagas a dinheiro ou cartão de débito ou crédito, pelo que não existem concentrações de risco de crédito relevantes. Nas vendas ao domicílio através de agregadores, estes cobram dos clien- tes e transferem o dinheiro por resumo semanal num prazo de oito ou quinze dias. Em relação a clientes, o risco está circunscrito aos negócios de Catering e às vendas aos franquiados que representam cerca de 6,8 % do volume de negócios consolidado. O Grupo monitoriza de forma regular as contas a receber com o objetivo de: · Controlar o crédito concedido a clientes; · Analisar a antiguidade e recuperabilidade dos valores a receber; · Analisar o perfil de risco dos clientes. O Grupo tem políticas que limitam o montante de crédito a que os clientes têm aces- so, não existindo informação sobre o rating atribuído a essas entidades. Situações de crédito vencido há mais de 30 dias são sujeitas a uma análise de perdas futuras com base na informação histórica e tendo em consideração a relação comercial estabele- cida bem como as garantias reais existentes, sendo reconhecidos ajustamentos para perdas por imparidade. 427